民(mín)生宏观(guān) · 周(zhōu)君芝团队

　　导读

　　广(guǎng)交会(huì)是中国“第一展"，疫后线下广交终(zhōng)于在4月中旬重启。我们赶赴(fù)133届(jiè)广交会，把握人(rén)流交织背后的中国出口暗线。

　　要点

　　4月中国进出口商品交易会（即(jí)广交会(huì)）疫后重(zhòng)启线下开展，我们随即赶赴广交会开展专项调研，用另一个(gè)视(shì)角观察中国出口企业现状，并捕捉一些能够反映(yìng)中国出(chū)口长期(qī)趋(qū)势的(de)线索。

　　通(tōng)过广交会观察中国企业出(chū)口(kǒu)状(zhuàng)况，有两大(dà)天然(rán)优势。

　　广(guǎng)交(jiāo)会规模最大、商品(pǐn)种类最全、参会采购商数量(liàng)多且国别广(guǎng)，被(bèi)誉为“中国(guó)第一展”。

　　以本(běn)届广交(jiāo)会为例，展会面积(jī)达到(dào)150万(wàn)平方米(mǐ)，时间跨度从4月15日至5月5日，按照3期(qī)分(fēn)别举(jǔ)办，涉及16个(gè)大类品种，基本覆(fù)盖主要(yào)商品(pǐn)。

　　广交会参展企业所涉及的规模大小和所属地域(yù)非常广泛，包括大量中小外贸(mào)企业，也(yě)包括行业(yè)龙(lóng)头企业。广交(jiāo)会能够(gòu)提供充足样本，便(biàn)于我们(men)观(guān)察中国外贸出(chū)口企业群像，这是广交会反馈(kuì)中国出口信息的第(dì)一大优(yōu)势。

　　对外(wài)贸企业(yè)而言，外(wài)贸展会是重要(yào)的拓(tuò)客渠道。新增客源的数量(liàng)和质量，影响外(wài)贸企业长(zhǎng)期新增订单。2016年是什么年rong>广(guǎng)交会参会(huì)客户(hù)2016年是什么年及参展(zhǎn)氛围，能(néng)够为(wèi)我们把握更长(zhǎng)趋(qū)势的外贸大环境和出口(kǒu)大趋(qū)势提供线索(suǒ)。这(zhè)是(shì)广(guǎng)交会反馈中国出口信息(xī)的第二大(dà)优(yōu)势。

　　本次(cì)广交会调研，我们(men)得到当(dāng)下中国出口企(qǐ)业群(qún)像(xiàng)五点(diǎn)特征(zhēng)，或预示中(zhōng)国出口趋势。

　　趋势一，客流(liú)总体旺盛(shèng)，然更多来(lái)自境内(nèi)采购商，欧美采购商流量明显低于往年。

　　本次(cì)广交会客流(liú)量(liàng)相对旺盛，相(xiāng)较以往(wǎng)，今年境内采(cǎi)购(gòu)商明显增多。境内和境外客(kè)流(liú)比重达到3:1。往年(nián)国(guó)内外客户充分交(jiāo)流时(shí)，境内和境外(wài)采(cǎi)购(gòu)商比(bǐ)例达到1:1。

　　本次参展(zhǎn)外商(shāng)以东盟、日韩、非(fēi)洲为主，还包含部分中东和俄罗斯客(kè)户(hù)群体。欧(ōu)美(měi)客户数量明显下降，意味着(zhe)高效益客(kè)户(hù)不足，毕(bì)竟欧美客户(hù)属(shǔ)于(yú)高效益客户。

　　趋(qū)势二，“一带(dài)一路”沿线(xiàn)国家（东南亚、俄(é)罗斯和中东）构成中国出口新(xīn)动(dòng)能。

　　与(yǔ)我们之(zhī)前长三角(jiǎo)出口调(diào)研信息一致，本次广交会调研反馈，一带一路国(guó)家(jiā)订单增幅较大。其(qí)中东(dōng)南亚订单饱(bǎo)满(mǎn)，俄罗斯和中东因订(dìng)单总(zǒng)量尚小。

　　针(zhēn)对俄罗斯和中东国家订单(dān)，中国不同类型出口企业(yè)感受存(cún)异。部分企业表示(shì)今(jīn)年对俄快速增(zēng)长，增(zēng)速(sù)甚至(zhì)超过30％；部分企业则表示今(jīn)年对俄出口并(bìng)未发生太大(dà)变化。

　　趋势三，相较大型(xíng)和自主品(pǐn)牌外(wài)贸企(qǐ)业，小企(qǐ)业(yè)和代工企业出口(kǒu)压力明显更大。

　　企(qǐ)业普(pǔ)遍反馈今年(nián)海(hǎi)外需求较过去两年明显走弱(ruò)，不同规(guī)模和类型企业反(fǎn)馈，它们具体面(miàn)临(lín)的出口压力存在明(míng)显差异(yì)。

　　小型企业普遍(biàn)反馈今(jīn)年订单(dān)明显下滑(huá)，中大型企业反(fǎn)馈今年订单虽有(yǒu)下滑，下滑程度较轻，甚至部分大中型企业订单略有(yǒu)增长。

　　相(xiāng)较单纯的代加工(gōng)企业，具备自主品牌(pái)的出口企(qǐ)业(yè)订(dìng)单情况相对较好，出口压力(lì)较(jiào)轻。

　　趋势(shì)四，2023年中国出口(kǒu)企业仍(réng)面临一定贸易(yì)摩擦压力(lì)。

　　本(běn)次调研反馈(kuì)，中国外贸企(qǐ)业面(miàn)临较为普(pǔ)遍的贸易摩擦。不仅传(chuán)统的欧(ōu)美发达国家(jiā)对(duì)中国外贸企业保有持续的贸(mào)易摩擦，甚(shèn)至发(fā)展中经济体与中国之(zhī)间的贸易(yì)摩擦也在加剧。

　　例如(rú)中国对非洲地(dì)区出口的(de)贸(mào)易摩擦正在加剧，主要(yào)方式(shì)为加征关(guān)税(shuì)，目的(de)在于保护本(běn)地制造业发展；

　　又例如，东非共同体(tǐ)对外关税税率分三档，终端消费品25％、中间产品10％、原材料和资本货物0％。设(shè)置(zhì)关(guān)税的初衷是为(wèi)保护本地制造业免(miǎn)受廉价进口竞争。

　　趋势(shì)五(wǔ)，中国出口企(qǐ)业产业转移范(fàn)围正在(zài)扩大，转移进程正(zhèng)在加速。

　　调研企业普遍反馈，受(shòu)关税税率和劳动力成本(běn)因素影响(xiǎng)，当前中国企业(yè)已经开始产业转移。疫(yì)情之后产业(yè)转移浪潮加速(sù)，头(tóu)部(bù)大型(xíng)企(qǐ)业是这(zhè)一轮产业转移(yí)浪潮中的主体。

　　目录

　　正文(wén)

　　引言(yán)

　　3月(yuè)中旬，我们开展杭(háng)州(zhōu)外贸(mào)专项调研，随后发布《中国出口的(de)优势与忧虑》和《中国产业转移的三点(diǎn)现实(shí)》两篇专题报告，提(tí)示中国出(chū)口(kǒu)两点超预期表现：

　　一是今年一季度中(zhōng)国出口订(dìng)单和金额(é)或将(jiāng)大增，主因去年底订单转移至年(nián)初；

　　二是疫情之(zhī)后中国出口企业迎来(lái)产业转移浪潮(cháo)，并影响中国出口产品结构。

　　4月中国(guó)进出口商品交易会（即广交会）疫后(hòu)重启(qǐ)线下(xià)开展(zhǎn)，我们前往广州进行专项调(diào)研(yán)，从另一个角度观察(chá)中国当下出(chū)口现(xiàn)状以及中国出口(kǒu)企业面临的长期(qī)趋势。

　　一、外贸展会能(néng)够反映出口的大环境和大(dà)趋(qū)势

　　对外贸企业而言，外(wài)贸展会是一个重要的拓客(kè)渠道，能够集中高效拓(tuò)展(zhǎn)新客户群(qún)体(tǐ)。新增客源(yuán)的数量和质量，影响外贸企业长期新增订单规模。

　　值得注意(yì)的是，外贸(mào)展会新(xīn)拓客户并(bìng)不意味着当(dāng)期(qī)订单(dān)暴增。短期(qī)之内海(hǎi)关总(zǒng)署统计的(de)出口订单(dān)主(zhǔ)要与之前客(kè)户签(qiān)订的老订单相关。外贸展(zhǎn)会反映的(de)是更长期的(de)外贸(mào)大环境和出口大趋势。

　　二、广交会为中国最大外贸展会，可(kě)观察样本充足

　　广(guǎng)交会作为中国最大的进出口(kǒu)商品(pǐn)展(zhǎn)会，已经(jīng)举办133届，为(wèi)中(zhōng)国历史最长的外(wài)贸(mào)展会，被誉为(wèi)“中国(guó)第(dì)一(yī)展”。

　　广交会的(de)会展(zhǎn)规模最大(dà)、商品种类最全(quán)、企业类型最多、参(cān)会采购商数(shù)量最多、国别最广，能够(gòu)为我们观察中国外贸出(chū)口现状和趋势提(tí)供充足(zú)样(yàng)本。

　　133届广交会的展会面积达(dá)到(dào)150万平方米，时(shí)间跨度从4月15日至5月5日(rì)，按照(zhào)3期(qī)分别(bié)举办，每期涉(shè)及商品种(zhǒng)类包括：

　　第一期：电子及家电、照(zhào)明(míng)、车辆及配(pèi)件(jiàn)、机械、五(wǔ)金工(gōng)具、建材、化工产品(pǐn)、能源(yuán)；

　　第二期：日用(yòng)消费(fèi)品(pǐn)、礼品、家(jiā)居装饰品；

　　第三期：纺织服装、鞋、办公箱包及休闲用品、医药及医疗保(bǎo)健、食品。

　　133届广(guǎng)交会第(dì)1、2期累计参展企业(yè)数量达(dá)到2.5万家(jiā)，参展数量较多。

　　三、今年广交会反映当前外贸环境(jìng)五点特征

　　第一，客流旺盛，更多来(lái)自(zì)境(jìng)内采购商，欧(ōu)美采购商流量明显(xiǎn)低于往年。

　　结(jié)合现(xiàn)场调研企业(yè)反馈，本次(cì)广交会客流量相(xiāng)当旺盛，但相较往期(qī)展会(huì)，本次广(guǎng)交(jiāo)会开放境内(nèi)采购商名额(é)，客流结构(gòu)上境内采(cǎi)购商(shāng)与境外采购商占比(bǐ)为(wèi)3 ：1。换言之，本次(cì)展(zhǎn)会(huì)更多人流来自于境(jìng)内采购(gòu)商，往年内外交流比较充分时，境(jìng)内和境(jìng)外采购商(shāng)比例达到1:1。

　　本次外商结构中(zhōng)，欧美客户数(shù)量明显不足，本次境(jìng)外采购商主要为东(dōng)盟(méng)、日韩(hán)、中东、俄罗斯和非洲等客户(hù)群体。

　　对中国(guó)外贸企业而言，欧美客户(hù)属于高(gāo)效(xiào)益(yì)客(kè)户(hù)，欧美(měi)采购(gòu)商数(shù)量下降，意味着本次(cì)广交(jiāo)会反馈出来的信息是当(dāng)下(xià)高效益客户占比有所下降。

　　根据部分(fēn)企(qǐ)业反馈，本次欧美客户数量偏(piān)少，可能和过去3年(nián)欧美跨境电商(shāng)发展迅速有关(guān)，部分采(cǎi)购商已经不直接前往线下(xià)展会。

　　第二，“一带一路”沿线国家构成出(chū)口新动能(néng)。

　　与(yǔ)近(jìn)期出口数据相匹配，调研企(qǐ)业(yè)反(fǎn)馈“一(yī)带一路”国家的订单增幅较为(wèi)明显。除东(dōng)南亚外，俄罗斯和中东整体的(de)采购规模相对偏小。

　　因(yīn)此，针对俄(é)罗(luó)斯和中东(dōng)客(kè)户订单，不同(tóng)企业(yè)之间感(gǎn)受(shòu)存在明显差异。部分企业表示今年对俄增长超(chāo)过30％，部(bù)分企业则(zé)表(biǎo)示对俄出口并未增(zēng)长。

　　和前(qián)次调研结果相近，企业(yè)普遍(biàn)反(fǎn)馈欧美出口动能最为疲弱，日韩需求(qiú)相对平稳。

　　第三，相(xiāng)较大型和自主品(pǐn)牌(pái)外贸(mào)企业，小企(qǐ)业(yè)和代工企业出(chū)口压力明显更大。

　　企业普遍反(fǎn)馈(kuì)目前(qián)海(hǎi)外(wài)需(xū)求较过去2年有明(míng)显(xiǎn)走(zǒu)弱，不同规模(mó)和类型的企业(yè)所面(miàn)临的出口压(yā)力存在(zài)明显差(chà)异。

　　小型企业(yè)普遍(biàn)反馈今年(nián)订单下滑明(míng)显，而中大型企(qǐ)业则反馈今年(nián)订单虽有下滑(huá)，但程度相对较轻，甚至部分(fēn)企业存(cún)在订单略增的情况。

　　此(cǐ)外，相较(jiào)于单纯的代加工(gōng)企业(yè)，具备自主品牌的外贸(mào)企业反馈(kuì)今年订单(dān)情况(kuàng)相对较好(hǎo)，出口压力较(jiào)轻。

　　第四，2023年中国出口企业(yè)仍(réng)面(miàn)临一定贸易摩擦压力。

　　本次(cì)广交会参展企业(yè)反馈，中国外贸企业(yè)正面(miàn)临较为广(guǎng)泛的贸易(yì)摩(mó)擦。中国和欧美发达国家之(zhī)间存在贸易摩擦，除此(cǐ)之外，中国(guó)企业同样(yàng)面临其他(tā)地区贸易摩擦增大，例(lì)如中国对非洲(zhōu)地区(qū)出口(kǒu)的贸(mào)易摩(mó)擦(cā)正在加(jiā)剧(jù)，主(zhǔ)要方式为加(jiā)征关税，目的在于保护本地制造业发展(zhǎn)。

　2016年是什么年　2022年7月东非(fēi)共同(tóng)体正(zhèng)式实行第(dì)四档35％的(de)共同对(duì)外关(guān)税的决定，计划纳入的商(shāng)品包括：乳制品、肉产品(pǐn)、谷(gǔ)物、食用油、饮(yǐn)料和酒类、食糖及糖果(guǒ)、水果、坚果、咖啡、茶叶、鲜花、调(diào)味品、家具、皮革品、棉纺织品(pǐn)、服装、钢铁产品和陶瓷产品等(děng)。

　　原先东非(fēi)共体共同对(duì)外关(guān)税税率分(fēn)三档，终端消(xiāo)费(fèi)品25％、中间产品10％、原材(cái)料(liào)和(hé)资本货物0％。初(chū)衷是保(bǎo)护本(běn)地制造业免受廉价进(jìn)口竞(jìng)争。

　　第五，中(zhōng)国出口(kǒu)企业(yè)产业(yè)转移范围正在扩大，转移进程正在加(jiā)速。

　　调研企业普遍(biàn)反馈，受关(guān)税税率和劳动力(lì)成本因素影(yǐng)响，当(dāng)前中国(guó)企(qǐ)业存在(zài)产业(yè)转移。疫情之(zhī)后产业转移浪潮加速，头部大型企业(yè)是(shì)产(chǎn)业转移的(de)主要主体。

　　企业反馈产业转移主要流向(xiàng)东南亚，目前也开(kāi)始流向非洲等(děng)地。产业转移(yí)至当地，生产得到的(de)产成品(pǐn)也主要是(shì)为(wèi)销售于(yú)当地。

　　此外，产业转移对中国出口(kǒu)份(fèn)额影响上，企业反(fǎn)馈和宏观数据表(biǎo)现有(yǒu)所差异。其中，出口份额数(shù)据显示，中(zhōng)国出口劳动(dòng)密集型产品的订单近年来呈现持续下(xià)降；但(dàn)大部分调研企业(yè)认为(wèi)转移产能尚不(bù)构成竞争威胁(xié)，向(xiàng)东南亚(yà)转(zhuǎn)移的订单规模较(jiào)小(xiǎo)。

　　风(fēng)险提示(shì)

　　调研样本企业数量与范围有限；海外经(jīng)济衰退超预期。

　　本文来自民生证券研究(jiū)院于2023年5月8日发布的报告(gào)《民生宏观调研系列之三：广交(jiāo)会下(xià)的(de)出口群像》

未经允许不得转载：珠海业勤税务师事务所有限公司 2016年是什么年